Čarovnik Merlin (N. Williamson) pomaga Utherju Pendragonu (G. Byrne), da s pomočjo meča Ekskaliburja premaga sprte angleške velikaše in združi Anglijo v eno kraljestvo, ki mu bo vladal sam. Vendar Uther hrepeni po Igraine (K. Boorman), ženi svojega sovražnika, kar ga vodi v propad. Preden umre, Uther zapiči Ekskalibur v kamen, iz katerega ga ne bo mogel izvleči nihče, razen zakoniti naslednik prestola.
Nekaj let kasneje Utherov sin Arthur (N. Terry), ki je bil spočet z Igraine, izvleče meč, ne da bi se zavedal njegove moči in pomena. Ob Merlinovi pomoči je okronan za kralja Anglije in ustanovi Okroglo mizo, ki bo zbrala vse častne angleške viteze z nalogo, da obnovijo kraljestvo in začnejo boj proti pokvarjenosti in zlu.
Čast Okroglega stola je oskrunjena, ko Arturjeva žena, kraljica Guinevere (C. Lunghi), prešuštvuje z Lancelotom (N. Clay), enim od vitezev. Arturjeva polsestra, čarovnica Morgana (H. Mirren), s pomočjo črne magije zapelje Arturja in rodi sina Mordreda (R. Addie) z namenom, da Arturju prevzame prestol. Kraljestvo propada zaradi Arturjevega moralnega rušenja, ljudje umirajo zaradi nalezljivih bolezni in edina rešitev za deželo je zdravilo za Arturja...